[更新] TD Ameritrade NEC退稅試算表 v4.2——處理 2018 VNQ、WIP造成再分類與1042-S不相符的問題

• NEC退稅試算表 TD Ameritrade v4.2
  主要更新內容：
1. 處理券商僅退還部分免稅配息的狀況 (如2018年VNQ的四筆配息)
2. 配息同時有QII和ROC收入時，券商會分成兩筆退還 (如2018年WIP有四筆配息)，雖然大多數情況不影響退稅計算，但如要嚴密比對稅金退還情形，就必須手動整併此兩筆退還紀錄，為了方便使用者進行整併，於BA1及BA51提示需要整併之退還紀錄，必須手動整併此兩筆退還紀錄才有辦法嚴密比對
3. 部分使用者的1042-S仍有呈現Income Code 29 (帳戶餘額自動轉存之利息)，於使用說明提醒需取消下載交易資料時的Hide Sweep選項

TD Ameritrade對於2018年VNQ配息中的ROC預扣稅僅退還一部分、以及WIP有四筆配息同時有QII和ROC收入，各分成兩筆分別退還的狀況，可能是很罕見的情形，原本並不打算在公版做針對性的調整。不過後來想到比較簡單的改法後，還是手癢了。

針對VNQ的狀況，原本已經手動修改的朋友，如果還沒有寄出，不妨再試看看這個版本，新的說明方式比較簡潔，與1042-S的核對結果也比較漂亮。但如果券商有補退還差額並更新1042-S的話，只要把補退部分整併進原有的退還紀錄就行了，不一定要用新版本。

針對WIP的狀況，此版只是提供輔助信息，已經改完的朋友就不必費事了。還沒有修改的朋友，實際整併方法可以參考這裡的說明。不過，大多數狀況只要放棄WIP的退還紀錄配對，並不影響退稅計算 (於v4.06 解決)，只要核對結果相符，不是非整併不可。

為了處理券商只退還部分免稅配息預扣稅的的狀況，首先必須修改報表Note中關於未退還配息的呈現方式，手動配對的相關算式都需要調整，包括各類收入的再分類結果，同時也修改了一些核對條件以包容更多數字有出入的情況。

配息同時有QII和ROC收入的處理，主要是調整BA1的提示，同時新增了BA51的表格，牽涉的比較少。

DBC或其他原物料期貨基金的稅務問題——如何處理 2018~19 Income Code 27與37%預扣稅

聲明：本人沒有法律會計相關背景，英文程度也不算好，以下內容僅僅根據網路爬文的片段理解寫成，無法保證內容的正確性。歡迎各方朋友交流指正，但相關稅務責任尚請自負。

2009~2017都沒有配息的DBC等DB系列ETF，在2018、2019年都有配息，而且狀況與一般配息不太相同。

我在網友的交易紀錄中看到，Schwab 2018年不知何故只列出再投資的紀錄，但逆推的結果證實其視同一般配息，預扣30%稅並列入Income Code 06。而另一位網友提供IB的紀錄，顯示該筆配息被預扣37%稅並列入Income Code 27。而網友陸續提供的信息顯示，TD Ameritrade和Firstrade也是採取這個做法。到底哪一邊是正確的呢? NEC退稅又該如何處理?

其實兩邊可能都有其道理，但也都不完全正確。

無論如何，該筆配息都應屬於免稅收入 (Income Code 01或37)，我們只能自己重新分類並加以說明後，才能用NEC方法退稅。不過現行NEC退稅試算表都沒有針對性的設計，需要手動調整才能正確處理相關計算。以下就以DBC為例說明。(新版試算表已經可以自動分類列表、計算預扣稅、配合註解說明)

Firstrade NEC退稅試算表更新v5.35/6.01——2023用v7，2022用v6，2020~21用v5

本文僅適用於NEC報稅方式，和以個人免稅額或累進稅率申請退稅完全無關，請不必浪費時間。如果對報稅退稅問題還不了解，請先看美國券商的國外投資人要不要報稅? 能不能退稅? 如果對NEC報稅方式還不了解，請先看美國券商NRA投資人NEC退稅總整理。

聲明：本人沒有法律會計相關背景，非電腦專業，英文程度也有限，試算表內容主要來自個人退稅經驗和學習心得，無法保證內容的正確性，也不保證照著做就能順利退稅。歡迎各方朋友交流指正，但相關稅務責任尚請自負。

• 2015/18 之後對NEC退稅之補充說明
• 1042-S再分類錯誤試算、DBC等期貨基金之使用說明
• NEC退稅試算表Firstrade 2023 v7.0b1
  近期重大更新：
1. 退還QII之溢扣預扣稅 (2024/3/27)
• NEC退稅試算表Firstrade 2022 v6.01
  近期重大更新：
1. Interest on Credit Balance列入1042-S Income Code 01 (2023/9/16)
• NEC退稅試算表Firstrade 2020~21 v5.35
  近期重大更新：
1. 1042-S數字改為取到整數位 (2021/3/22)
2. S/T CG 改分類為Income Code 36且有預扣稅 (2021/3/27)
3. THE INSURED DEPOSIT PROGRAM不再列入Income Code 01 (2021/8/24)
4. Interest on Credit Balance列入1042-S Income Code 29 (2022/4/6)
• 稅務資料抽取試算表
• Income Code 27 稅務說明
• NEC退稅試算表 多券商/多帳戶整合報表
• NEC退稅可使用的1040NR簡易填表流程
• NEC退稅試算表詳細使用說明

2022年的Interest on Credit Balance有網友反應改為與QII一起列入Income Code 01，不久又有網友提供的交易資料證實，於是就發表了v6.0。由於利息金額不高的話，可能無法和進位誤差做區分，所以如果已經用v5.3x而計算結果相符的話，並不需要特別更新為此一版本。相反的，如果用這個版本計算結果，收入總和不相符的話，可以回去用v5.3x看看是否可以相符。 

2020年1042-S有許多改變，故試算表又需大改版。包括：數字都取到整數位，所以牽涉到1042-S核對判讀的算式都需要修改。S/T CG 改分類為Income Code 36，而且有預扣稅。THE INSURED DEPOSIT PROGRAM似乎不再列入Income Code 01 (僅有一位網友提供案例，待更多案例確認)。

2018年的1042-S開始提供QII股息再分類，但沒有退還其預扣稅金，其對應的預扣稅也列入同一張1042-S。也就是說，除了原本的ROC再分類為Income Code 37並退還稅金外，又再把QII列入Income Code 01。至於短期資本利得分配 (Short-term capital gain distributions) 的再分類是否有改變，需要有人分享才知道。

[修正] TD Ameritrade NEC退稅試算表v4.11—Vanguard未退還稅金筆數太多造成報表瑕疵更新後可解決

• NEC退稅試算表TD Ameritrade v4.11
  2019年 (v4.10~4.11) 修正內容摘要：
1. 修正Income Code 01在兼有QII和一般利息收入時的核對方式
2. 將報表中未退還稅金的整理表格容量擴充到36筆，修正報表瑕疵，並在未退還稅金超過1列時加上總和列
3. 2018年持有VNQ、WIP問題者，此版並未解決不相符的問題，解決方法請看這裡

2019年的更新都沒有涉及退稅計算，所以如果與1042-S相符，又沒有報表瑕疵，都不必更新。

以下內容只是比較詳細的更新紀錄，對於試算表的計算細節沒有興趣的朋友不必理會。

NEC退稅試算表合併稅金退還紀錄的方法 TD Ameritrade 2018年WIP、VNQ如何修改才能帳目相符?

2019-6-12發表的V4.2已經可以自動處理本篇問題，大多數狀況不再需要手動調整

2018年在TD Ameritrade持有WIP、VNQ的投資人，在使用NEC退稅試算表時，其再分類結果與1042-S的比對都會發生問題。

我們先從單純試算表問題的WIP先談，其修改方法也有助於了解VNQ的解決步驟。

配息同時含有QII和ROC造成的問題

TD Ameritrade在配息同時含有QII和ROC時，會分別退還對應的預扣稅金而產生兩筆退還紀錄。但目前試算表的計算方式只能將QII和ROC合併計算，結果就會找不到對應的退還紀錄，而誤判為無退稅，進而干擾再分類的結果造成不相符。

如果在試算表稅金退還紀錄配對部分看到如下的狀況，也就是未配對的退還紀錄要比還沒找到配對的配息筆數要多，就要懷疑是這個問題：

耽擱了幾乎一整年的留言簡單的先回了，試算表請再稍候，沒及時幫上忙的只能抱歉了

一直依靠電郵處理留言，也奇怪到了報稅季都沒有留言，這才發現不知為何通知被取消了。

可以直接回的先回了，需要看試算表的朋友需要再等等。如果有新的變化請重新留言說明一下。

最遺憾的是去年好幾位遇到狀況的朋友，沒能及時討論，不知有沒有順利解決...
如果有後續發展，可以的話，歡迎繼續分享討論。

[更正]美國2018年取消個人免稅額的影響——除Income Code 37之外，其他的免稅收入認定均可能有疑義

本文為【美國2018年取消個人免稅額的影響】一文的更正內容，如果還沒有看過該文及其他相關文章，可以直接前往並忽略本文，以免重複。

2019-3-27發表【美國2018年取消個人免稅額的影響】時，誤以為1042-S的某些利息收入類別 (Income Code 01, exempt code 02) 在使用累進稅率報稅時，也確實屬於免稅類別，後來發現這完全錯誤。仔細再確認的結果，除了Income Code 37之外，其他的免稅收入認定均可能有疑義。因為把收入填在1040NR的第一頁Effectively Connected Income (ECI) 的相關欄位時，有可能被認為適用美國人的稅法而改變免稅所得的認定方式。如此一來，對於主動退稅的TD Ameritrade用戶來說，這些預扣稅已被退回的部分就需要重新計稅，其增加的稅金會使退稅減少，極端狀況甚至可能變得不划算。

過去確實有人只把1042-S中被預扣稅金的所得 (主要是 Income code 06/34/52等) 列入應稅所得而成功退稅，雖然此算法明顯比較有利，但就如前面所說，理論上會增加被挑剔的風險，只能請大家自己衡量利弊。或許，花點功夫學習複雜但比較沒有爭議的NEC退稅方法是更好的選擇。

2018NEC退稅試算表仍可用，1042-S有小改——TD、Schwab已初步確認，Firstrades尚待有心人回報

本文僅適用於NEC報稅方式，和以配息總額按累進稅率申請退稅完全無關，不必浪費時間。若對報稅退稅還不清楚，請先看美國券商的國外投資人要不要報稅? 能不能退稅? 如果對NEC報稅方式還不了解，請先看美國券商NRA投資人NEC退稅總整理。

聲明：本人沒有法律會計相關背景，非電腦專業，英文程度也不好，無法保證內容的正確性。歡迎各方朋友交流指正，但相關稅務責任尚請自負。

• NEC退稅試算表
  TD Ameritrade   Schwab   Firstrade   E*Trade
• NEC退稅所需之稅務資料
  稅務資料抽取試算表  (包括Vanguard、iShare、SPDR、Invesco (Powershare)、Wisdomtree，但Schwab和VanErk須自行讀取原始資料)
• NEC退稅試算表輔助工具
  多券商整合報表   1040NR填表說明
• 1042-S 對帳試算表
  Firstrade (如果無法確認1042-S是否正確...)

　(本文內容已整合入2015~18 NEC退稅補充說明，看過的不必重複)

2018年的1042-S又有些變化 ，主要是稅金退還的位置挪到Box 9，並有更詳細直觀的標題，格子的編排順序也做了調整，但實際使用上和2015以來的格式並沒有不同，還是每種收入類別就有一張，如有多張需要自行整合：



只要找到正確的數字，原來的NEC退稅試算表應該都可以套用無誤。不過有個小地方要留意一下，TD Ameritrade在2018年針對有退還稅金的NRA客戶發出了更新版本的1042-S，其中主要差異就是關於Box 7 Federal tax withheld (預扣稅金)的差異。以前TD Ameritrade的【Box 7 (預扣稅金)】= 稅前收入x30% -【Box 9 Tax Repaid (稅金退還)】=【Box 10 Total withholding Credit (總預扣稅金)】，但2018年1042-S填表說明有明確的範例說明，標準的填法應該是【Box 7 (預扣稅金)】-【Box 9 (稅金退還)】=【Box 10 (總預扣稅金)】。所以，在有退還稅金的收入類別中，舊版的Box 7是0，新版的是原始預扣稅金額 (稅前收入x30%)。兩個版本的總預扣稅金(Box 10)都會是0，報稅時用總預扣稅金(Box 10 Total withholding Credit)作為退稅的依據就不會錯。

其實最好還是自己了解這幾個數字和實際帳目的邏輯關係最安心。例如過去Firstrade雖然也有退還部分稅金，但到2017年為止稅金退還欄位(Box 9)都是空白未填，而其Box 7、Box 10都是原始預扣稅扣除退還稅金的金額，可作為退稅依據。也有網友曾經分享其他券商的不同填法，不自行對帳根本無法確認其填表邏輯。今年其他券商是否因為新版填表說明而有統一的做法，需要其他網友提供信息。不過，只要釐清邏輯，按正確的數字報稅，過去這些券商的不同填法也沒有造成退稅的問題。

美國2018年取消個人免稅額的影響

對報稅退稅完全不懂的話，請先看美國券商的國外投資人要不要報稅? 能不能退稅?  (已涵蓋本文內容，不必重複再讀)

聲明：本人沒有法律會計相關背景，英文程度也不算好，無法保證內容的正確性。歡迎各方朋友交流指正，但相關稅務責任尚請自負。

美國2018年取消個人免稅額 (Personal exemption)，對過去使用個人免稅額方式申報退稅、特別是收入原本還維持在個人免稅額以下的人，影響頗大。

如果願意當開路先鋒，或許可以嘗試試著繼續使用類似的方式申報2018年的退稅，只是應稅收入沒有辦法扣除個人免稅額，需要以10%起跳的累進稅率計算稅額，所以無法全額退稅。按2018年的稅率來算，只要應稅收入不是高達48萬美元以上就還是可以退到稅，只是應該是不可能再全額退稅 (計算方式詳Instructions for Form 1040NR末尾的簡表和公式)。雖然過去已有人超過免稅額後仍然使用這個方式拿到退稅，但也有人失敗，所以請自行斟酌。另有一種NEC退稅方法比較沒有爭議，也不受個人免稅額影響，但相對複雜許多，需要進一步了解的話興趣可以參考這裡的討論。

過去只要收入低於個人免稅額就可以全額退稅，所以就算把全部配息都列入應稅所得影響也不大。現在因為應稅收入多寡會直接影響可退之稅金，所以減少應稅所得的動機應該比過去更強，但在沒有免稅額掩護下，說不定被挑問題的機會也會增加。

如果券商有主動退還部分預扣稅 (如TD Ameritrade、Firstrade，即所謂自動退稅)、或是沒有退還但是有將配息中免稅部分進行再分類 (如Schwab自2016年以後)，或者是直接持有債券、定存單等狀況，其1042-S可能會有一些免稅的收入類別 (稅率為0、免稅類別不為0)。其中Income code 37確實免稅而且沒有爭議，但Income code 01、Income code 36等其他免稅類別用此法報稅時是否可以免稅恐有疑義，因為把收入填在1040NR的第一頁Effectively Connected Income (ECI) 的相關欄位時，有可能被認為適用美國人的稅法而改變免稅所得的認定方式。保守的作法是列入應稅所得加總，或分別將其填入應稅利息 (Interest) 和資本利得 (Capital gains) 對應的欄位。但如此一來，這些原本沒有預扣稅、或是預扣稅已被退回的部分就需要計稅，其增加的稅金會使退稅減少，極端狀況甚至可能變得不划算 (這裡有詳細說明)。

過去確實有人只把1042-S中被預扣稅金的所得 (主要是 Income code 06/34/52等) 列入應稅所得而成功退稅，雖然此算法明顯比較有利，但就如前面所說，理論上會增加被挑剔的風險，只能請大家自己衡量利弊。或許，花點功夫學習複雜但比較沒有爭議的NEC退稅方法是更好的選擇。

什麼是Substitute Payment in Lieu of Dividends? 如何避免Income Code 34?

外國人如果透過美國股市進行投資，券商會對股息收取預扣稅，並在隔年3月中發給美國所得稅扣繳憑單1042-S表。其中，一般股息收入的分類 (Income Code) 是06，但有極少數會出現比較罕見的Income Code 34，這分類是指股息的替代收入 (Substitute payments‐dividends)。其原因主要是券商把戶頭的證券借走了，而被借期間該證券的權利屬於對方，配息也會被對方領走，所以由券商另外補償配息收入替代該證券原本應有的配息 (可參考1042-S的說明文件)。

由於配息正常入帳，所如果只看帳戶進出可能根本察覺不到問題，但如果使用NEC方式申報退稅的話，因為收入屬性改變，就無法適用原來配息的再分類來主張退稅。由於過去個別網友分享的例子都是沒有免稅收入的VTI，看來狀況很罕見，所以我在設計NEC退稅試算表並沒有特別處理此一問題。後來我在搜尋相關問題時碰巧看到一篇文章，提到了如何從源頭避免替代收入的發生。

其實當初發現此問題時就納悶，為什麼券商可以沒問過客戶就做這種事呢? 這不會損及客戶的權利嗎? 研究才發現這可能是經過同意的。券商的融資 (Margin) 帳戶申請表裡面確實有相關條款，例如TD Ameritrade的相關條款如下：

h. Loan of Securities. You are authorized to lend to yourself or others any securities you hold in my Account and to carry all securities lent as general loans. In connection with such loans, you may receive compensation and retain certain benefits that I will not be entitled to, such as interest on Collateral posted for such loans. In certain circumstances, such loans may limit my ability to exercise voting rights with respect to the securities lent.I may request that fully paid securities not be used in connection with short sales. I understand that in certain situations in which you have borrowed my securities, I may receive a “payment in lieu” of the dividend issued (see Margin Handbook for more details).

條文中有提到證券被借走會造成相關權益也被轉移，Margin Handbook進一步說明替代股息會造成稅務的不利影響 (對美國人來說，替代股息會無法適用優惠稅率)，TD Ameritrade會針對稅率落差有提供一些補償，但不保證足額。這其實比較公道，因為券商借走證券是為了拿去借給別人，券商會從這裡得到利益，但這利益完全不會回饋給客戶。不過，NRA的稅務狀況和美國人不同，如果該股息原本含有NRA的免稅收入，變成替代股息就不能申請退稅。雖然也有損失，但由於影響層面和美國人不同，前述補償是否適用需要再確認。

Firstrade的相關條款如下也大同小異：：

12. LENDING AGREEMENT. You are hereby authorized from time to time to lend separately or together with the property of others to yourself and to others any property which you may be carrying for me on margin. This authorization shall apply to all accounts carried by you for me and shall remain in full force until written notice or revocation is received by you. I agree that you may retain the benefits you receive from lending such property. I also agree that I may lose some of my rights in such property so lent including, without limitation, the receipt of dividends, the receipt of proxy materials, and the right to vote. I understand that any payment that I may receive in lieu of my lost dividends may receive tax treatment less favorable than that accorded to dividends.

末尾也有提到稅務的不利，但沒有提補償，這就比較不夠意思了。Schwab也是如此。當然，券商也可以主張這是融資帳戶的必要成本，畢竟要有人願意被借，才有人可以進行融券交易。相對於此，Firstrade的交割券商APEX有針對沒有使用融資融券的現金交易帳戶提供證券借出收益計劃，如果申請加入，APEX會逐月回饋15%的借券利益 (其風險揭露寫得比融資帳戶的條款清楚，裏頭有個提醒還蠻重要的：借給別人的證券不在SIPC的保障範圍，只有券商提供的市價102%現金擔保)。

照這樣來看，借券應該只會發生在融資帳戶才會發生，所以如果不想要出現借券問題，只要關閉帳戶的融資交易就行了。其實開戶時如果沒有特別申請的話，都是沒有開放融資融券的現金交易帳戶。如果實在有需要，最好另外申請一個戶頭，適度規畫就可以盡量避免借券的干擾。不過，被借券的朋友是否都確實都有申請融資帳戶，還需要有實際經驗的朋友分享。

其實借券收入 (Securities Lending Revenues) 在共同基金/ETF也是個爭議的話題，2013年初美國有兩支退休基金控告BlackRock，認為iShare ETF的借券收入被基金公司拿走的比例太高 (40%，但BlackRock僅承認35%)。此控訴雖然被駁回，但後來iShare的借券利益分配比例逐步改善，目前美國股市ETF的借券收益有73.5-80%會歸入基金資產，他類ETF則是82~85%。雖然比起2010年之前的50%已經進步許多，但Vanguard的借券收益可是100%回饋給基金，雖然實際上也扣除約5%的操作成本。借券收入對基金有利有弊，且其分配比例的計算仍有不透明之處，有興趣進一步了解的話可以參考這裡的討論。

2018年NEC退稅相關稅務資料－更新7家主要ETF發行公司文件來源連結及抽取試算表

本文提供2018年NEC報稅方式所需的資料及連結，和直接以配息收入計算累進稅率申請退稅完全無關，請不必浪費時間。若對報稅退稅還不清楚，請先看美國券商的國外投資人要不要報稅? 能不能退稅? 如果對NEC報稅方式還不了解，請先看美國券商NRA投資人NEC退稅總整理。

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本文整理7家主要ETF發行公司 (2018年Schwab終於找到門路) NEC退稅相關稅務資料的連結 (PDF格式檔案另提供Excel格式轉檔，但轉換工具有時會造成表格錯位，最好核對原始文件再套用)。這些檔案的解讀說明，請看NEC退稅總整理。NEC退稅試算表的愛用者，可以直接用稅務資料抽取試算表，只要填入基金代碼，就會列出所需的稅務資料。但如資料有問題，仍應以原始文件為準。另外，部分投資美國以外市場的ETF，其稅務文件中的國外收入來源有時可能沒有資料或是為0，這部分問題請參考國際ETF配息是否為國外來源？的討論。

TD Ameritrade由於切帳方式不同，有些可能還需要2017年12月的稅務資料，前述稅務資料抽取試算表裡面就有，或是參考2017年的稅務文件整理，這裡也有提供2017年稅務資料的備份。

Vanguard

在官網的Resource» Tax Center » Investment Company Institute (ICI) files底下，和往年一樣分成三個Excel文件：

1. 2018 Primary layout spreadsheet (.xls)
   基本的每股配息、S/T CG、L/T CG、ROC
2. 2018 Secondary layout spreadsheet (.xls)
   國外來源收入百分比，但VWOB無資料
3. 2018 Nonresident alien (NRA) layout spreadsheet (.xls)
   每股QII配息金額

附帶說明，Tax Center的Prior-year tax data archive裡面並沒有這些檔案的存檔，但2017的個別ICI檔案連結目前仍有效。